529大学储蓄计划投资综述

引言

在美国，普通人最大的财务需求主要是为退休而储蓄，其次可能就是为子女的大学教育而储蓄了。大学教育需要多少钱？到底要存多少钱？即使存够了这笔钱，子女却不用这笔钱去上大学，怎麽办？这笔钱能够帮助您实现其它的愿望麽？这关键要取决于您怎麽存钱以及把钱存在什麽地方。在教育IRA（现在叫“科弗代尔教育储蓄账户”）推出以前，为子女教育储蓄的方式并不多，至少没有可以减轻税负的办法。

现在，除了科弗代尔教育储蓄账户，还有另一种更有利的储蓄方式——529大学储蓄计划，这是一种很简单的为子女（或其他任何人）的大学教育储蓄的方法。该计划极为有利，其突出的几个有利条件是：

1. 账户收益无需纳税。

2. 子女不能控制或使用账户，只有您能。

3. 如果子女不想上大学，您可以将账户转到另一个家庭成员的名下。

4. 任何人都可以为账户出资。

5. 无收入限制，任何人都可以开设账户。

6. 大多数州皆无必须用钱的年龄和时间限制。

7. 如果子女得到奖学金，则可提取尚未使用的款项而无需支付罚金（仅需纳税）。

此外，还有其他有利条件。

本文介绍529计划的规则。我们将对该储蓄工具和其他一些传统教育储蓄方法之间的差异进行系统的研究，从而证明这是迄今推出的最佳计划！

在美国上大学的费用

如果您的子女还很小，并且你们对于15年后的大学教育花费毫不知情，那麽当您读到以下数字的时候可千万不要吃惊：据保守估计，15年后的4年公立大学教育将要花费约10万美元以上，除此之外还要考虑子女在其他时段的花费。可用此计算器算一算其他时段要花多少钱。

您可能在此之前从未想过要为一大笔不花在自己身上的钱而激动。迄今为止，529计划可能是推出的最好的大学储蓄计划。此计划为高等教育储蓄提供了一种最省力的投资方式。如果子女不打算上大学，可以将此计划转给家中想上大学的其他人，包括您自己！此项计划的利远远大于弊，下面我们就来一探究竟。

529计划

529计划（以其在美国国税局法规中的条款编号命名）是大学教育储蓄计划。您在开户时有两个选择。

一个选择是以现今学费的费率（见下文）向一家合格的教育机构预付学费。

另一个选择是把钱存在递延税收账户（仅限收益）中，从而可以用将来学费的费率支付教育费用。

这两个选择的想法都能使投资收益的增长满足将来更加高昂的教育支出。在这两个选择中，储蓄账户通常被认为更具吸引力，也是本文的重点介绍对象。

529计划是各州主办的投资计划。也就是说，各州负责制定计划并选择资産管理公司，您可以根据相应的州预先确定的计划功能在该资産管理公司开立529账户。您是账户的所有人，而子女则是所开账户的受款人。您不用直接与州打交道，而是直接与资産管理/投资公司打交道。

529计划的有利条件

1. 账户的全部收益如果作为限定教育费用使用，则在提款时免缴联邦税。这意味著，529账户的收益不同于正常股票投资的收益，股票收益必须纳税，而529账户收益如果仅限于作为高等教育费用就无需纳税。目前在多数州收益都是递延税收的。

2. 收益税减免也并非唯一的税务优势。虽然分担额不是税前的（转入账户的资金要缴纳州税和联邦税金），有些州还是允许您扣除一部分要缴纳州税的分担额。在未来的几年中可能会有更多的州效仿这种做法。

（免税：529账户收益的免税有效期至少要到2011年，届时可以回複到原始计划，在原始计划中，收益按子女的税率纳税。国会很可能会重新审查529议题，并在该有效期到期之前投票表决是否永久免税。）

3. 与代管账户或教育储蓄账户（ESA，原为教育IRA）不同，受款人在特定年龄（对于相应类型的账户通常为18岁或21岁）对资金无控制权。账户所有人始终拥有资金的控制权，这会减轻父母担心子女乱花钱而不去上学的忧虑。

4. 为谁开立账户则没有限制。您可以为子女、朋友的子女、亲戚、卖报童甚至为自己开立账户。

5. 任何人都可以为账户出资。现在所有（或者至少部分）祖父母给的压岁钱都可以存到大学储蓄账户，而以前这笔钱通常都花在其它诸如糖果和玩具之类的地方上了！

6. 您知道吗，如果您的年收入超过11万美元（夫妻双方为22万美元）就不能开设ESA账户。与ESA不同的是，收入不影响开立529计划账户的资格。

7. 向529计划出资也符合1.1万美元（2002年夫妻双方为2.2万美元）的年度赠与税免征额条件。在第一年中可存入多达五年的赠与金额，即最高可存入5.5万美元（夫妻双方为11万美元）。从金钱遗赠的角度来看，这可是不能忽视的一大优势。

8. 在有些州您的账户可增长到26.8万美元。

9. 每月的分担额只有25－50美元。

10. 在大多数州，对于款项的使用无年龄或时间限制。子女可以无限期地推迟上大学的时间，在这种情况下可以选择将账户转到另一个子女的名下，只要该子女与第一受款人是同一家庭的成员，属于“家庭成员”。该计划对家庭成员的定义是“原受款人的配偶、子女、姐妹、兄弟、侄子、外甥、侄女、甥女、嫡堂兄弟（或姐妹）、嫡表兄弟（或姐妹）以及各人的配偶。”

11. 您的子女可以进入任何经鉴定合格的有学位授予权的教育机构，该机构可以是公立、私立、两年制或四年制。有些国际学校也是合格的。

12. 在多数州，限定教育费用包括学费、书本费、房费、膳食费、交通费，甚至包括计算机相关费用。

13. 如果子女获得奖学金，那麽529账户中的剩余金额可以转给另一个兄弟姐妹或者亲戚，也可以兑现账户，除了按照税率对收益征税并无其他罚金。如果子女身故或者残疾，也适用同样的规则。

14. 如果想到把辛苦挣来的钱交给州政府会使您感到有点不舒服，那请尽管放心，州政府并不控制您的钱。事实上，大多数州都在签约雇用知名，有成功经验的投资公司，如TIAA-CREF、Vanguard以及Fidelity等。各州选择投资的数量和类型都不同，一旦作出选择就不能更改。但是，如果您不满意所做出的投资选择，可以将资金转投到其他州的计划中去。将资金转投到其他州的计划无需支付罚金，每隔12个月您就可以这样操作一次。大多数州对其529计划并无居住要求。

15. 还有许多计划是基于年龄提供的投资选择。这意味著，如果开始得早，比方在您的子女一到三岁时，可以从进取型的股票投资著手，等到子女接近上大学的年龄时再逐步转到债券和货币市场账户。有些州的计划提供多种级别的进取型、稳健型和保守型的投资选择。

出生-6岁 进取型投资组合 15% 债券基金 + 85% 股票基金

7-10岁 成长型投资组合 30% 债券基金 + 70% 股票基金

11-14岁 稳健型投资组合 40% 债券基金 + 5% 短期基金 + 55% 股票基金

15-18岁 保守型投资组合 45% 债券基金 + 15% 短期基金 + 40% 股票基金

16. 如果在一种计划中达不到所要的风险级别，您始终可以在同一个州或者其他州开立另一个529账户，而且既可以向529计划出资，也可以向ESA出资。这样，如果该计划不能提供您所要的投资组合，也可以进行多样化的投资。

529计划的不利条件

本计划除了具备了上述种种有利条件之外，还有一些不利条件，但这些不利条件对于人们来说大多都还是可以接受的。下面列举如下：

1. 如果您的子女申请财政援助，529账户可能会影响其申请资格。根据FinancialAidOfficer.com：

...在确定联邦财政援助资格时，529账户被视为父母或其他户所有人的资産。这意味著您在子女大学学费上的预期出资将包含每学年529账户值的5.6%或更少。这实际上比子女名下账户或者代管账户中35%的评估额要好得多。

真正的不利之处在于当您第二年申请资格时。这时，第一年从529账户提取资金的50%会在子女的纳税申报单上显示，这就将子女下年的申请资格减少了一半。例如，如果您第一年从账户中提取1万美元支付大学学费，那麽5千美元（总额的50%）将会在子女的须纳税收入上显示。因为上年子女纳税申报单上有50%的资格评估额，这会将子女下年的申请资格减少2,500美元。（请记住——我们是在谈论税法——所有这些都可以改变。）

如果学生拥有该529账户（在代管账户转换成529账户後发生），那麽账户中的金额会大大影响该学生申请财政援助的资格。由于该学生拥有此账户，账户便成为其资産的一部分，因此在申请资格中将去掉这些资産的35%的评估额。

2. 需要注意的是，关于529计划的新税法将于2011年废止。这意味著，立法者们必须在此之前使税务更改永久化，否则该计划将会回複到其原始的递延税收状态（参见上节提要栏）。如果您的子女要在2011年之后上大学，新税法的撤销对您可能会有影响。

3. 529计划中的资金不能用于抵押贷款。

4. 您不能控制投资（有关资金投资方式的详情请参见下节内容）更改资金投资方式的唯一选择是将账户资金转投到另一个州的计划中去。每年可以这样操作一次，无需支付罚金。

5. 如果出于支付限定高等教育费用以外的原因必须提款，则要按您的税率纳税并支付10%的罚金。

6. 只能以现金方式出资到账户；股票不能转投到账户中。

7. 虽然您是账户所有人，但529账户被视为赠与，因此不能算作您的遗産。

8. 每个受款人必须有自己的账户。兄弟、姐妹、堂兄弟、堂姐妹、表兄弟或表姐妹不能共享账户。但是，在账户受款人完成大学学业後，可以将账户中剩余部分的资金转到另一个子女的名下。

529计划的州际差异

由于每个州都可以控制其计划的某些功能，因此各州的计划会有所不同。多数计划都会遵守同一个总体方案（和联邦政府的要求），但您要确保对各州的计划进行相互比较，而不是将州计划与自己的计划进行比较。大多数州的计划无需在该州居住即可参加，因此可以在不同的州选择最好的投资计划（您若想比较各州计划和选择合适计划的信息，可上此网址http://www.savingforcollege.com/compare/查看。）